阿萊悖論通俗解釋 阿萊悖論和股票的關(guān)系

導(dǎo)語：阿萊悖論是由法國的經(jīng)濟學(xué)家在1952年提出的，為了更好的證明預(yù)期效用理論，也就是大家會在比較確定的好處，也就是收益和賭一把中做出相應(yīng)的選擇，但是更多的人會選擇比較確定的好處，人們總是在盈利的時候害怕風(fēng)險，而在虧損的時候又熱愛風(fēng)險，下面探秘志帶大家認識一下阿萊悖論。

阿萊悖論具體內(nèi)容

來自法國的著名經(jīng)濟學(xué)家、諾貝爾經(jīng)濟學(xué)獎獲得者阿萊做出了一個比較有名的實驗。

對100人測試所設(shè)計的賭局：

賭局A：100%的機會得到100萬元。

賭局B：10%的機會得到500萬元，89%的機會得到100萬元，1%的機會什么也得不到。

實驗結(jié)果：大部分人都會選擇A而不是B。

然后阿萊設(shè)計了一個新的賭局來繼續(xù)進行測試。

賭局C：11%的機會得到100萬元，89%的機會什么也得不到。

賭局D：10%的機會得到500萬元，90%的機會什么也得不到。

實驗結(jié)果：大部分人都會選擇D而不是C。

阿萊悖論通俗解釋

按照期望效用來看，很多人比較討厭風(fēng)險的話就會選擇A和C;而比較喜歡冒險的人會選擇B和D。但是實驗結(jié)果比較奇怪，大部分的人都選擇了A和D。主要是因為人們在做出各種選擇的時候?qū)τ诮Y(jié)果過度的重視了。

所謂的確定效應(yīng)是大家會在比較確定的好處，也就是收益和賭一把中做出相應(yīng)的選擇，但是更多的人會選擇比較確定的好處。

阿萊悖論的結(jié)論

人們在盈利的時候會討厭風(fēng)險，但是在虧損的時候又熱愛風(fēng)險,假如在盈利的時候即使撤出就可以獲得更多的利益，但是在虧損的時候不愿意接受事實，總會想著再來一把，最終被套牢。

結(jié)語：實際上在股市里面阿萊悖論還是比較常見的，很多人抱著一定的賭徒心理最終達到無法挽回的后果。